14.3. INWESTYCJE W JEDNOSTKACH WSPÓŁKONTROLOWANYCH I STOWARZYSZONYCH
PROFESJONALNYOSĄD
Na podstawie własnego osądu, biorąc pod uwagę swoje prawa i obowiązki, uwzględniając strukturę i formę prawną oraz uzgodnione przez strony warunki umowy Grupa oceniła, że spółki BOP, PPPT, Pieridae Production, Polska Grupa Górnicza i Elektrownia Ostrołęka stanowią wspólne ustalenie umowne, na mocy którego Grupa ORLEN sprawuje nad nimi współkontrolę.
Umowy dają wszystkim udziałowcom łączną kontrolę nad przedsiębiorstwami, decyzje dotyczące znaczących działań wymagają jednomyślnej zgody wszystkich udziałowców, a forma prawna odrębnych jednostek nie daje udziałowcom prawa do ich aktywów i obowiązku spłaty zobowiązań. W związku z powyższym Grupa sklasyfikowała powyższe inwestycje jako wspólne przedsięwzięcia, które wycenia w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym metodą praw własności.
Na podstawie profesjonalnego osądu, Grupa oceniła, że inwestycja w Butadien Kralupy stanowi wspólne działanie. Ustalenia umowne dotyczące tej inwestycji wskazują, że strony umowy mają prawo do zasadniczo wszystkich korzyści ekonomicznych generowanych przez aktywa spółki i są jej jedynym źródłem przychodów. Zobowiązanie stron umowy do zakupu całej produkcji Butadien Kralupy odzwierciedla wyłączną zależność spółki od stron w zakresie generowania przepływów pieniężnych, co oznacza, że strony efektywnie mają obowiązek finansowania rozliczenia zobowiązań spółki. Te fakty i okoliczności wskazują, że inwestycja w Butadien Kralupy jest wspólnym działaniem, w związku z czym Grupa ujmuje przypadający jej udział (51%) w aktywach, zobowiązaniach, przychodach i kosztach spółki.
|
|
Miejsce prowadzenia działalności |
Podstawowa działalność |
Udział w kapitale zakładowym |
Metoda wyceny |
|
wspólne przedsięwzięcia |
||||
|
Basell ORLEN Polyolefins Sp. z o.o. (BOP) (PKN ORLEN) |
Płock/Polska |
produkcja, dystrybucja i |
50,00% |
praw własności |
|
Płocki Park Przemysłowo-Technologiczny (PPPT) (PKN ORLEN) |
Płock/Polska |
budowa i wynajem nieruchomości |
50,00% |
praw własności |
|
Pieridae Production GP Ltd (Grupa ORLEN Upstream) |
Calgary/Kanada |
poszukiwanie i wydobycie kopalin, magazynowanie, transport i logistyka |
50,00% |
praw własności |
|
Polska Grupa Górnicza (Grupa ENERGA) |
Katowice/Polska |
wydobycie węgla |
15,32% |
praw własności |
|
Elektrownia Ostrołęka (Grupa ENERGA) |
Ostrołęka/Polska |
produkcja energii elektrycznej i cieplnej |
50,00% |
praw własności |
|
Jednostki stowarzyszone |
||||
|
Polimex Mostostal S.A. (Grupa ENERGA) |
Warszawa/Polska |
firma inżynieryjno-budowlana, generalny wykonawca w zakresie budownictwa przemysłowego, producent i eksporter konstrukcji stalowych |
16,48% |
praw własności |
|
ElectroMobility Poland (Grupa ENERGA) |
Warszawa/Polska |
elektormobilność i samochody elektryczne |
25,00% |
praw własności |
|
UAB Naftelf (Grupa ORLEN Lietuva) |
Wilno/Litwa |
obrót paliwem lotniczym oraz budowa magazynów |
34,00% |
praw własności |
|
wspólne działania |
||||
|
Butadien Kralupy a.s. (Grupa Unipetrol) |
Kralupy nad Vltavou/ Czechy |
produkcja butadienu |
51,00% |
udział w aktywach i zobowiązaniach |
Grupa za pośrednictwem ENERGA posiada 39 mln akcji Polimex Mostostal o wartości nominalnej 2 PLN co stanowi około 16,48% udziału w akcjonariacie tej spółki. Akcje Polimex Mostostal są notowane na GPW. Wartość godziwa spółki na dzień 31 grudnia 2020 roku wyniosła 145 mln PLN.
Na dzień 31 grudnia 2020 Grupa ORLEN Upstream posiada udział we wspólnych działaniach:
- konsorcjum (program Blue Gas – Polski Gaz Łupkowy) założonym przez ORLEN Upstream (OU), Polskie Górnictwo Naftowe i Gazownictwo (PGNIG), LOTOS Petrobaltic oraz Akademię Górniczo-Hutniczą, Instytut Nafty i Gazu, Politechnikę Gdańską, Politechnikę Warszawską. Prace w ramach programu Blue Gas–Polski Gaz Łupkowy zostały zakończone, projekty rozliczone zarówno pod względem rzeczowym jak i finansowym. Celem programu było wytworzenie i komercjalizacja technologii oraz pozyskanie wiedzy dla wydobycia gazu łupkowego w Polsce. Spółka była zaangażowana w prace na 6 projektach z 10 zgłoszonych. Całkowity wkład ORLEN Upstream w realizację powyższych projektów wyniósł ponad 24 mln PLN. Zgromadzono wnioski, dające podstawy do ubiegania się o prawa patentowe dla wypracowanych rozwiązań, które zostały przedstawione odpowiednim organom do zaopiniowania. Do końca grudnia 2020 Urząd Patentowy RP udzielił 3 decyzji patentowych na rzecz Konsorcjantów;
- projekty poszukiwawczo – wydobywcze prowadzone wspólnie z PGNiG (obszary „Sieraków” – 49% udział ORLEN Upstream, oraz za obszar „Płotki” – 49% udział ORLEN Upstream. Przedmiotem umów jest prowadzenie wspólnych operacji i działań z zakresu poszukiwania, rozpoznawania i eksploatacji złóż ropy naftowej i gazu ziemnego.
Grupa ORLEN Upstream ma prawo do proporcjonalnego udziału w przychodach i ponosi proporcjonalny udział w kosztach wspólnych działań.
Inwestycje wyceniane metodą praw własności
|
|
31/12/2020 |
31/12/2019 |
|
Wspólne przedsięwzięcia, w tym: |
680 |
672 |
|
Basell ORLEN Polyolefins Sp. z o.o. (PKN ORLEN) |
648 |
640 |
|
Jednostki stowarzyszone |
78 |
6 |
|
Polimex Mostostal S.A. (Grupa ENERGA) |
72 |
- |
|
UAB Naftelf (Grupa Orlen Lietuva) |
6 |
6 |
|
|
758 |
678 |
Udział w wyniku jednostek wycenianych metodą praw własności
|
|
2020 |
2019 |
|
Wspólne przedsięwzięcia |
143 |
136 |
|
Basell ORLEN Polyolefins Sp. z o.o. (PKN ORLEN) |
143 |
136 |
|
Jednostki stowarzyszone |
6 |
- |
|
Polimex Mostostal S.A. (Grupa ENERGA) |
6 |
- |
|
|
149 |
136 |
Nierozpoznany za 2020 rok udział w stracie od momentu nabycia Grupy Energa w odniesieniu do Elektrowni Ostrołęka wynosił (90) mln PLN, w odniesieniu do Polskiej Grupy Górniczej wynosił (54) mln PLN.
Skrócone informacje finansowe Grupy Basell ORLEN Polyolefins
|
|
31/12/2020 |
31/12/2019 |
|
Aktywa trwałe |
733 |
789 |
|
Aktywa obrotowe |
1 178 |
1 259 |
|
środki pieniężne |
235 |
366 |
|
pozostałe aktywa obrotowe |
943 |
893 |
|
Aktywa razem |
1 911 |
2 048 |
|
Kapitał własny razem |
1 329 |
1 324 |
|
Zobowiązania długoterminowe |
61 |
61 |
|
Zobowiązania krótkoterminowe |
521 |
663 |
|
zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania |
498 |
646 |
|
Zobowiązania razem |
582 |
724 |
|
Pasywa razem |
1 911 |
2 048 |
|
Dług netto |
(235) |
(366) |
|
Aktywa netto |
1 329 |
1 324 |
|
Udział Grupy we wspólnym przedsięwzięciu (50%) |
665 |
662 |
|
Eliminacja niezrealizowanych zysków i strat |
(17) |
(22) |
|
Inwestycje we wspólnym przedsięwzięciu wycenianym metodą praw własności |
648 |
640 |
|
|
2020 |
2019 |
|
Przychody ze sprzedaży |
3 298 |
3 741 |
|
Koszt własny sprzedaży, w tym: |
(2 847) |
(3 271) |
|
Amortyzacja |
(88) |
(90) |
|
Zysk brutto na sprzedaży |
451 |
470 |
|
Koszty sprzedaży |
(106) |
(104) |
|
Koszty ogólnego zarządu |
(21) |
(23) |
|
Pozostałe przychody i koszty operacyjne netto |
1 |
(5) |
|
Zysk z działalności operacyjnej |
325 |
338 |
|
Przychody i koszty finansowe netto |
17 |
(4) |
|
Zysk przed opodatkowaniem |
342 |
334 |
|
Podatek dochodowy |
(65) |
(64) |
|
Zysk netto |
277 |
270 |
|
Całkowite dochody netto |
277 |
270 |
|
Dywidendy otrzymane od wspólnego przedsięwzięcia |
137 |
107 |
|
Zysk netto |
277 |
270 |
|
Udział Grupy we wspólnym przedsięwzięciu (50%) |
139 |
135 |
|
Eliminacja niezrealizowanych zysków i strat |
4 |
1 |
|
Udział Grupy w wyniku wspólnego przedsięwzięcia wycenianego metodą praw własności |
143 |
136 |
Skrócone informacje finansowe jednostki stowarzyszonej Polimex-Mostostal (Grupa ENERGA)
|
|
31/12/2020 |
|
Aktywa trwałe |
311 |
|
Aktywa obrotowe |
1 187 |
|
środki pieniężne |
368 |
|
pozostałe aktywa obrotowe |
819 |
|
Aktywa razem |
1 498 |
|
Zobowiązania długoterminowe |
220 |
|
Zobowiązania krótkoterminowe |
936 |
|
Zobowiązania razem |
1 156 |
|
Pasywa razem |
1 498 |
|
Aktywa netto |
342 |
|
Udział Grupy w aktywach netto jednostki stowarzyszonej (16,48%) |
56 |
|
Eliminacja niezrealizowanych zysków i strat |
16 |
|
Inwestycje w jednostce stowarzyszonej |
72 |
|
|
8 MIESIĘCY |
|
Przychody ze sprzedaży |
1 248 |
|
Amortyzacja |
(28) |
|
Przychody i koszty finansowe netto |
(14) |
|
Zysk przed opodatkowaniem |
49 |
|
Podatek dochodowy |
(12) |
|
Zysk netto |
37 |
|
Całkowite dochody netto |
35 |
|
Zysk netto |
37 |
|
Udział Grupy w jednostce stowarzyszonej (16,48%) |
6 |
|
Udział Grupy w wyniku jednostki stowarzyszonej |
6 |
W 2020 roku oraz w 2019 roku nie wystąpiły znaczące ograniczenia w jednostkach stowarzyszonych oraz we wspólnych przedsięwzięciach wynikające z umów kredytowych, wymogów regulacyjnych i innych ustaleń umownych, które ograniczałyby dostęp do aktywów oraz rozliczania zobowiązań Grupy.
